5月9日，A股電力設備板塊大漲，鋰電產業鏈集體走高，動力電池、固態電池、鈉離子電池、寧德時代產業鏈等多個指數漲幅居于市場前列。個股方面，天力鋰能、金楊股份、合縱科技等多股漲停。此次鋰電池產業鏈的"井噴"，背后是5月8日工業和信息化部發布《鋰電池行業規范條件（2024年本）》（征求意見稿）和《鋰電池行業規范公告管理辦法（2024年本）》（征求意見稿），

工信部新規助推鋰電池行業優勝劣汰

《鋰電池行業規范條件（2024年本）》（征求意見稿）明確，鋰電池企業產業布局和項目設立中，鋰電池企業及項目應符合國家資源開發利用、生態環境保護、節能管理、安全生產等法律法規要求，符合國家產業政策和相關產業規劃及布局要求；引導企業減少單純擴大產能的制造項目，加強技術創新、提高產品質量、降低生產成本。

新規提出鋰電池企業每年用于研發及工藝改進的費用不低于主營業務收入的3%，同時提高了多種類型電池的能量密度、功率密度等指標要求。這將促使鋰電池企業加大研發投入，提高產品質量和性能，淘汰落后產能，推動行業高質量發展。

龍頭企業強者恒強

工信部此次修訂鋰電池行業規范條件，被多家券商解讀為利好行業龍頭企業。東莞證券認為，修訂規范條件將加快落后產能出清，優勝劣汰利于頭部企業，有助于提高企業國際競爭力。浙商證券也看好鋰電行業基本面邊際好轉，建議關注穩健盈利的龍頭企業，尤其是寧德時代、比亞迪等企業有望受益。

2022年，在新能源車和儲能等下游需求的拉動下，鋰電池產業規模快速擴張。據SMM數據，預計2023年、2024年、2025年全球鋰電池產能將分別達到3100GWh、4300GWh、5700GWh，約是需求的3.1倍、3.2倍、3.3倍。產能過剩隱患凸顯，而龍頭企業憑借技術、成本、客戶等優勢，市場份額有望進一步提升，強者恒強態勢明顯。

總的來看，在"雙碳"目標和新能源汽車快速發展的大背景下，鋰電池產業迎來廣闊的發展空間。工信部新規的出臺，將加速鋰電池行業洗牌，促進產業高質量發展，頭部企業有望獲得更多市場機遇。同時，固態電池作為鋰電池技術發展的重要方向，未來有望成為新的增長點。鋰電池產業鏈上市公司值得長期關注。